Comprar um celular e já sair da loja com proteção contra roubo e quebra. Contratar um cartão de crédito e ter automaticamente seguro para compras, Pix e viagens. Usar um app de mobilidade e estar coberto em caso de acidente, sem sequer perceber a contratação.

Esse é o modelo do embedded insurance (seguro embarcado): quando a proteção é integrada diretamente à experiência de compra, pagamento, transporte ou serviço digital. O seguro deixa de ser um produto adquirido separadamente e passa a fazer parte da solução principal, de forma simples, digital e quase invisível para o cliente.

No Brasil, esse modelo ganhou escala a partir das parcerias entre seguradoras, varejistas, bancos digitais, fintechs, e-commerces, apps de mobilidade e empresas de meios de pagamento.

Crescimento global e destaque do Brasil

O movimento é global e acelerado: o mercado mundial de embedded insurance atingiu cerca de US$ 116,5 bilhões em 2025, com expectativa de crescimento anual próximo de 19% no curto prazo.

O Brasil está entre os mercados que mais crescem, com taxas superiores a 40% ao ano em algumas verticais desde 2022, impulsionadas por:

• Pix e pagamentos instantâneos
• bancos digitais
• e-commerce
• mobilidade por aplicativos
• open finance

Além disso, a adesão do consumidor confirma a força do modelo:

• 48% dos consumidores afirmam que comprariam mais se recebessem ofertas de seguro diretamente no checkout digital
• 60% preferem contratar seguros dentro dos seus e-commerces favoritos, em vez de procurar um canal separado

Onde o seguro já “vem junto” no Brasil

Hoje, o embedded insurance está presente em vários pontos da vida digital do consumidor:

• Varejo físico e online
• Garantia estendida de 12, 24 e 36 meses para eletrodomésticos e eletrônicos
• Seguro prestamista (quita parcelas em caso de desemprego, invalidez ou morte)
• Seguro residencial compacto

Proteções como:

• bolsa protegida
• seguro Pix contra transações indevidas, coação e sequestro-relâmpago

A categoria de garantia estendida arrecadou R$ 679,3 milhões apenas no 1º trimestre de 2025, com alta de 10,4% sobre 2024. No ano passado, o ramo movimentou R$ 3,8 bilhões, crescendo 11% em 12 meses.

Apps de mobilidade e delivery

Motoristas, passageiros e entregadores contam com cobertura automática para acidentes durante corridas e entregas.

O seguro entra no fluxo do aplicativo, sem necessidade de contratação manual.

Viagens e turismo

Seguros viagem vendidos junto com passagens aéreas, pacotes e plataformas online.

Em apenas dois meses de 2025, o ramo arrecadou R$ 156 milhões, alta de 9% em relação ao ano anterior.

Bancos digitais, cartões e meios de pagamento

• Seguro compras
• Seguro Pix
• Proteção contra fraude
• Seguro de vida simplificado
• Proteção financeira vinculada a crédito e parcelamentos

Um caso emblemático é o da Sem Parar:

A empresa entrou no ramo de seguros há cerca de três anos.

Hoje soma mais de 3 milhões de apólices ativas.

23% da base de clientes já utiliza algum produto de seguro embarcado.

Estratégia das seguradoras: o seguro entra nos ecossistemas digitais

O embedded insurance representa uma mudança estrutural na distribuição de seguros. O modelo tradicional centrado no canal único dá lugar a ecossistemas de parcerias digitais.

Números das grandes seguradoras no embedded insurance:

AXA

• Canais de parcerias já respondem por 16% dos negócios em 2024
• Projeção de superar 20% em 2025
• Destaque para seguro Pix, bolsa protegida, residencial e prestamista

Zurich

• Mais de 100 parcerias ativas (Havan, Riachuelo, FastShop, C6 Bank, Omni, Banco Mercantil etc.)
• Crescimento anual médio de 10% desde 2020
• +11,8% nas contratações até maio de 2025, na comparação com 2024

Generali

• R$ 1,6 bilhão em prêmios emitidos em 2024
• 75% provenientes de produtos massificados e embarcados
• Forte presença em viagem, garantia estendida e proteção financeira

Assurant

• Cerca de 50 produtos de seguros embarcados
• Mais de 30 serviços assistenciais integrados
• Forte uso de APIs e automação para conexão direta com varejos, bancos, fintechs e concessionárias

O impacto para o consumidor: menos burocracia, mais proteção

Para o cliente final, o embedded insurance resolve três barreiras clássicas do seguro:

• Acesso: o seguro aparece no momento certo
• Preço: planos mais baratos e sob medida
• Burocracia: contratação automática e digital

Isso amplia a proteção para públicos que dificilmente buscariam uma apólice tradicional, como:

• classes C, D e E
• pequenos empreendedores
• trabalhadores de apps
• consumidores digitais ocasionais
• Os desafios para o setor segurador

Apesar do avanço, o modelo traz desafios relevantes:

• Garantir clareza das coberturas
• Evitar vendas pouco compreendidas pelo consumidor
• Manter qualidade no atendimento e na regulação de sinistros
• Cumprir regras de transparência, LGPD e compliance digital
• Integrar dados entre seguradoras, varejos e plataformas

O consumidor precisa entender que aquele “botão de proteção” não é apenas um adicional: é um contrato de seguro com direitos e deveres.

Resumo estratégico: por que o embedded insurance é decisivo para o futuro dos seguros

O embedded insurance:

• amplia o acesso ao seguro em larga escala
• muda o modelo de distribuição
• fortalece a digitalização do setor
• cria novos mercados massificados
• conecta proteção ao consumo real
• acelera a inclusão securitária no Brasil

Ele transforma o seguro de um produto distante em um serviço embutido na vida digital das pessoas: compras, pagamentos, mobilidade e viagens.

Fonte: CNseg | Notícias do Seguro